var模型主要是分析什么

2026-05-09

var按字面的解释就是“处于风险状态的价值”，var模型主要是分析在一定置信水平和一定持有期内某一金融工具或其组合在未来资产价格波动下所面临的最大损失额。JP.Morgan定义为：var是在既定头寸被冲销（beneutraliged）或重估前可能发生的市场价值最大损失的估计值；而Jorion则把var定义为：“给定置信区间的一个持有期内的最坏的预期损失”。var模型通常假设如下：1.市场有效性假设；2.市场波动是随机的，不存在自相关。一般来说，利用数学模型定量分析社会经济现象...