麦考利久期（关于麦考利久期的介绍）

2026-05-04

1、久期也称持续期，是1938年由F.R.Macaulay提出的。 2、它是以未来时间发生的现金流，按照目前的收益率折现成现值，再用每笔现值乘以现在距离该笔现金流发生时间点的时间年限，然后进行求和，以这个总和除以债券各期现金流折现之和得到的数值就是久期。 3、概括来说，就是债券各期现金流支付所需时间的加权平均值。 4、金融概念上也可以说是，加权现金流与未加权现金流之比...

有效久期和麦考利久期的区别是什么

2026-04-15

同学您好有效久期是债券价格曲线的切线,衡量的是区间价格变动的敏感程度,计算方法类似弹性,可用于求已知价格变动的债券,可以计算资产抵押债券.有效久期(effectiveduration)，是指债券或其他金融工具的价格对利率敏感度的直接计算方法。即通过计算由利率的微小变动带来的债券价格差异而得出的价格变动百分比。麦考利久期(Macaulayduration)...